تمديد واجب مكافحة الإغراق في الصين لمدة 5 سنوات أخرى! ما هو تأثير الحماية من الإغراق على سوق الفينول في الصين لسنوات عديدة ؟

في 29 عام 2025 ، أصدرت وزارة التجارة الصينية حكمًا بشأن المراجعة النهائية لإجراءات مكافحة الإغراق ، وقررت مواصلة فرض رسوم مكافحة الإغراق على الفينول المستورد الذي ينشأ في الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي وجنوب كوريا واليابان وتايلاند لمدة خمس سنوات. وسيؤثر استمرار هذه السياسة تأثيرا عميقا على نمط سلسلة إمداد الفينول العالمية وسيجلب تحديات وفرصا جديدة للشركات الكيميائية في الخارج.

إعادة هيكلة سلاسل التوريد العالمية التي تحركها السياسات

حواجز مكافحة الإغراق تعيد تشكيل التدفقات التجارية

منذ أن نفذت الصين لأول مرة تدابير الفينول لمكافحة الإغراق في سبتمبر 2019 ، تغير نمط التجارة العالمية من الفينول بشكل أساسي. تواجه الشركات الأمريكية معدل ضرائب مرتفع يتراوح بين 244.3 و 287.2 في المائة ، ومعدل ضريبة الشركات في الاتحاد الأوروبي 30.4 في المائة ، والشركات الكورية الجنوبية 12.5-23.7 في المائة ، والشركات اليابانية 19.3-27.5 في المائة ، والشركات التايلاندية 10.6-28.6 في المائة. لقد انسحب هؤلاء الموردون التقليديون بشكل أساسي من السوق الصينية.

وتظهر بيانات الجمارك أن المملكة العربية السعودية أصبحت الرائدة المطلقة لواردات الفينول في الصين ، وهو ما يمثل 43 ٪ في عام 2024. أصبح الشرق الأوسط أكبر مستفيد بفضل ميزة التكلفة والراحة الجغرافية. على النقيض من ذلك ، فإن حصة السوق من القوى الكيميائية التقليدية هي صفر تقريبًا ، مما يخلق فرصًا سوقية ضخمة لمنتجي الفينول في الشرق الأوسط وجنوب شرق آسيا ومناطق أخرى.

تستمر جاذبية السوق الصينية في النمو

على الرغم من الحواجز السياسية ، لا تزال الصين السوق الاستهلاكية الأكثر جاذبية للفينول في العالم. في عام 2024 ، بلغ استهلاك الصين الظاهر من الفينول 5.6196 مليون طن ، بزيادة 23.28 في المائة على أساس سنوي ، مدفوعًا بشكل رئيسي بالتوسع السريع في طاقة إنتاج ثنائي الفينول في اتجاه مجرى النهر. يوفر اتجاه النمو هذا فرصًا تجارية كبيرة للموردين المؤهلين في الخارج.

بالنسبة للشركات الأجنبية ، أصبح إنشاء علاقات تعاون مع الموردين الرئيسيين مثل المملكة العربية السعودية ، أو سنغافورة ، أو تايوان ، أو إنشاء قواعد إنتاج في هذه المناطق ، استراتيجية مهمة لدخول السوق الصينية.

حالة الصناعة الصينية: قيمة الاستثمار في التحديات

حجم الصناعة يتوسع بسرعة ، ولكن الربح تحت الضغط.

تشهد صناعة الفينول في الصين تمايز الحجم والكفاءة. ستصل الطاقة الإنتاجية الوطنية من الفينول إلى 6.35 مليون طن في عام 2024 ، ومن المتوقع أن تزيد بمقدار 995000 طن في عام 2025 ، وسيتجاوز النطاق الصناعي 14 مليون طن بحلول عام 2030. ومع ذلك ، لم يؤد التوسع إلى تحسن في الربحية ، حيث انخفض هامش الربح النظري لمصانع الكيتون الفينولية من 33 ٪ في عام 2010 إلى ناقص 7 ٪ في عام 2025 ، وتواجه الصناعة أزمة ربحية خطيرة.

أكدت بيانات الأسعار كذلك معضلة الصناعة: انخفضت أسعار الفينول من أعلى مستوى لها على الإطلاق أكثر من 13000 يوان/طن في عام 2010 إلى النطاق الحالي من 6400-10000 يوان/طن ، وهو انخفاض تراكمي قدره 49 ٪. لا يؤثر هذا الضغط الهبوطي على الفينول والأسيتون والبنزين النقي والبروبيلين وغيرها من المنتجات ذات الصلة فقط ، مما يشير إلى أن سلسلة الصناعة بأكملها تواجه تحديات نظامية.

التراجع في استخدام القدرات يبرز القضايا الهيكلية

تكشف بيانات معدل التشغيل عن التناقضات العميقة في الصناعة: بين عامي 2020 و 2025 ، انخفض معدل تشغيل مصنع الفينول الصيني من 8٪ إلى 66% ، وعلى الرغم من أنه من المتوقع أن يرتفع إلى 72 ٪ في عام 2025 ، فإنه لا يزال أقل بكثير من المستوى المثالي. ولا يتسبب تعطل القدرات في إهدار الموارد فحسب ، بل يعكس أيضا المشكلة الأساسية المتمثلة في عدم التوازن بين هيكل العرض والطلب.

خطط الإنتاج المستقبلية مكثفة وستكون المنافسة أكثر كثافة.

سيتم وضع عدد من المشاريع الرئيسية الحديثة في الإنتاج ، بما في ذلك:

• مصفاة تشنهاي 650000 طن/سنة مصنع الفينول كيتون قد دخلت حيز الإنتاج في جولي 2025.
• مصنع جيلين للبتروكيماويات 350000 طن/سنة من المخطط أن يدخل حيز الإنتاج في زيادة كبيرة
• زيبو رويلين 350000 طن/سنة اختبار المصنع في أكتوبر
• سيتم إنتاج مواد جديدة من rongsheng ، ومشاريع Shengxing الكيميائية وغيرها من مشاريع 650000 طن في 2026-2028.

تعتمد هذه المشاريع في الغالب نموذج تكامل "كيتون الفينول-bisphenol A- polycarbonate" ، مما يدل على أن الشركات الصينية تعزز قدرتها التنافسية من خلال توسيع السلسلة الصناعية.

فرص استراتيجية للشركات الأجنبية

التعاون التقني وفرص التطوير الصناعي

على الرغم من أن صناعة الفينول في الصين كبيرة الحجم ، لا يزال هناك مجال للتحسين في التكنولوجيا المتطورة وتمايز المنتجات. يمكن للشركات في الخارج المشاركة في عملية التطوير الصناعي في السوق الصينية من خلال ترخيص التكنولوجيا والمشاريع المشتركة. خاصة في مجالات تكنولوجيا حماية البيئة ، وتحسين العملية ، والتطبيقات المتطورة ، والخبرة المتقدمة الدولية لها قيمة مهمة.

تكامل سلسلة التوريد والتخطيط الإقليمي

مع انخفاض الاعتماد الخارجي للصين من 20.05 في المائة في عام 2020 إلى 4.38 في المائة في عام 2024 ، تتحول الصين من مستورد صافي إلى مصدر صافي. يجب على الشركات الأجنبية إعادة تقييم استراتيجيات الانتشار الخاصة بها في منطقة آسيا والمحيط الهادئ والنظر في إنشاء قواعد إنتاج في جنوب شرق آسيا والشرق الأوسط ومناطق أخرى ، والتي يمكن أن تخدم السوق الصينية وتشع أسواق نمو أخرى.

توسيع سوق تطبيقات المصب

Bisphenol A هو أكبر تطبيق فينول في المراحل النهائية ، ونمو الطلب عليه يأتي بشكل رئيسي من مواد عالية الجودة مثل البولي كربونات (PC). يمكن للشركات في الخارج الانتباه إلى فرص التعاون في مركبات الطاقة الجديدة والمعدات الإلكترونية والتصنيع المتطور وغيرها من المجالات ، وتحقيق ترقية سلسلة القيمة من خلال التعاون على جانب التطبيق.

وعلى الرغم من أن استمرار سياسة مكافحة الإغراق قد رفع عتبة دخول بعض الشركات الأجنبية ، فإنه قد أوجد أيضاً حصة سوقية أكبر للشركات المؤهلة. المفتاح هو اختيار استراتيجية دخول السوق الصحيحة ، من خلال الابتكار التكنولوجي والتكامل الصناعي وتحسين التخطيط الإقليمي ، للحصول على فرص التنمية المستدامة في الصين ، أكبر سوق للفينول في العالم.